前言

       随着我国社会主义市场经济体制的建立和发展，证券市场在社会经济运行中的重要作用日益显现，在经济和金融体系中的地位愈加突出，证券公司的发展规模和完善程度已经成为衡量经济发展水平的重要指标之一。

       《投资银行学》作为各高校金融学专业的核心专业课，也是各经济类、管理类专业的专业基础课，融理论性、技术性和实践性为一体。本书以投资银行在现代经济与金融体系中所处的核心地位为出发点，以投资银行充当金融市场上投资者与筹资人之间的金融中介为主线，以理论规范研究与实证分析相结合为研究方法，在详尽考察和借鉴国外经验的基础上，系统地阐述了投资银行在构造证券市场、优化资源配置、促进产业整合方面的重要作用，比较了投资银行不同发展模式的适用性，全面介绍了投资银行的各项业务，包括承销业务、经纪业务、自营业务、公司并购业务、投资咨询业务、风险投资业务及其操作程序，并对投资银行业务的发展趋势进行了预测和展望。我们在写作过程中力求结合近年来投资银行学研究的最新成果,以反映投行领域的新进展和新趋势,从新的视角和理论高度上对投资银行学的基本原理和基本概念进行了更为科学的阐述和系统的介绍,并辅之以大量鲜活的案例，从而更加完善了投资银行学新体系。在教材建设过程中，我们努力做到两个结合，一是理论与实际应用相结合，投资银行学既有较强的业务操作性，又要求对某些深层次的问题给以理论说明，本教材力求将这两个方面有机结合起来，既不尚空谈，又能把握全局、分析解决深层次的问题;二是定量分析与定性分析相结合，深入浅出地讲解了基本概念和重点难点，并配合大量计算和案例。为便于学习，全书教学内容模块化，具有可组合、可选择性，每章开头给出了学习重点、概念和学习内容，每章后面附有案例和习题。

       本书既可作为大学本科生和研究生的教材，也可作为研究人员的参考资料。对于广大的证券公司从业人员，本书也不失为一部有益的参考资料。

       本教材由著名投行专家、中央财经大学应用金融系主任韩复龄教授编著，参与本书框架讨论的有贺强、王汀汀、李俊峰、何晓宇、胡传雨、张芳、张鹏等；参与资料搜集及案例编写的有教学助理杨雪、包丹红、赵明宇、王冰、林鸽、崔庆柱、陈莹、严立业、张金伟、姚薇，全书由韩复龄统稿总纂。

       感谢中央财经大学王广谦校长、史建平副校长、金融学院张礼卿院长、李健教授长期以来对我们教学工作和研究活动所给予的亲切关怀和悉心指导，感谢对外经济贸易大学出版社的乔亚编辑，是她一丝不苟的编辑工作使本书增色添彩。

       尽管我们在写作过程中倾注了大量心血，也为之付出了力所能及的努力，但是由于证券市场的飞速发展、作者自身水平和学养所限，这本教材还存有不少遗憾，也可能存在一些未及发现的缺点甚至错误，诚恳地希望同行专家、业界人士及使用本教材的广大老师、同学提出批评和建议（E-mail:flhan@cufe.edu.cn）。